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上表中列出了基金A在2017年四季度末节点全部持仓和重仓股的证监会行业配置情况。可以发现，全部持仓主要分布在制造业、金融业、采矿业、信息技术和房地产等10个行业；重仓股和十大股东非重仓股主要分布制造业、金融业、采矿业和房地产等5个行业，累计投资权重为78.61%。两者相减便可得到未知非重仓股的证监会行业配置权重，如表中所示。可以发现，未知非重仓股主要分布在制造业、采矿业等10个行业。未知非重仓股信息明显较少，可以有效提升估计的准确度。　　然后，我们可以获取基金A在2017年二季度末节点的持仓股信息，剔除四季度的重仓股和十大股东非重仓股信息后得到剩余持仓股信息，其证监会行业配置如上表所示。可以发现，四季度的非重仓股相对于二季度来说有制造业、批发零售等行业的股票继续持有，而卖出了金融行业，新买入了采矿业和建筑业等行业的股票。针对继续持有的行业，我们假定等权重持有二季度的该行业对应的股票，使得累计权重和等于当前该行业投资权重和；针对卖出的行业，我们认为同样卖出了二季度该行业对应的股票；针对新买入的行业，我们假定基金等权重买入全市场属于该行业的所有其他股票，使得累计权重和等于当前该行业投资权重和。最终，使得2017年四季度末节点未知非重仓股行业配置补全。　　最后，我们将本期的重仓股、十大股东非重仓股和估计的未知非重仓股信息汇总，便可得到基金A在2017年四季度末的全部持仓信息，并可以计算基金的中信一级行业配置权重及板块配置权重。下图中绘制了基金A在2017年四季度末节点板块配置估计权重分布图。同时引入重仓股补全法进行比对。可以发现，最大化持仓补全法估计的板块配置与基金的实际板块配置更为接近。通过非重仓股和十大股东非重仓股的行业配置扩充后，最大持仓补全法相对重仓股单位化法和重仓股补全法能够更好地估计基金的板块配置情况。

在这场追讨中，阳春村村民经历了漫长的追讨、诉讼，听证等环节。要打赢这场官司，村民们需要克服的就包括诉讼主体资格、善意取得、取得时效等重重法律障碍。最后荷兰法院基于其国内法，认为村委会不是荷兰《民事诉讼法典》里定义的自然人或法人，没有诉讼资格，对此案不予受理。至今，该文物尚未回国。

杜小朋说，其他被浇坏的床褥等个人物品的损失还没有计算。记者了解到，蛋壳公寓是紫梧桐（北京）资产管理有限公司旗下的高端白领公寓品牌，这家互联网公司于2015年1月在北京成立，正式进入O2O租房市场，至今还没有线下实体店。截至目前，管理超过30万间公寓，已进入北京、深圳、上海、杭州、天津、武汉、南京和广州8地市场。

基金经理良好的板块配置能力将对基金业绩产生重要贡献。正所谓“殊途同归”，无论是采取自上而下还是自下而上的投资策略，最终基金经理都会面临板块配置的问题。如果基金经理能够依据自身的认知，每次在不同板块中选择收益表现相对较好的板块加以配置，将对基金的业绩产生深远影响。　　基金板块配置分析的两种思路：基于板块指数的回归分析法和基于持仓数据的归因分析法。其中，净值回归法是基于回归模型，将基金收益分解到不同板块指数收益上，通过回归系数估计基金的板块配置情况；而持仓归因法是基于持仓股票投资权重，依据股票所属行业加权汇总确定基金板块配置情况。但是，由于存在分析结果的滞后性、基金仓位和板块指数间高度相关性等问题的干扰，净值回归法估计板块配置准确度较低；同时，由于公募基金只会在半年报和年报披露全部持仓数据，持仓归因法分析频率较低。因此，是选择频率较高的净值回归法还是准确度较高的持仓归因法对基金的板块配置情况进行分析？下面我们将从两种方法的原理出发进行探讨。

巴菲特也曾指出，当一家内在价值只有10的企业，股票价格上涨到100的时候，它可以通过发行股票收购资产，把自己的价值做到50。对于那些在20就做空的投资者来说，这无疑是最坏的消息：仅仅是由于价格的上涨，而不是投资者判断的失误，现在他们持有的空单，对应的是一个价值远超出原始做空价格的资产标的。

美国《洛杉矶时报》称，数十个不同团体的示威者准备送给特朗普一场“抵制嘉年华”。13日一早，一个6米高的“特朗普娃娃”将飞越议会大厦，制造者声称“我们想确定让他知道，英国人都看不起他，嘲笑他”。当天，大约5万人将走上伦敦街头，数十辆公共汽车将从全国各地送来示威者，英国其他九大城市也将发起反特示威。向伦敦市中心进军的示威者将包括环保分子、核裁军运动、工会、同性恋组织等。伦敦经济学院美国中心主任特鲁波维兹称，特朗普是抗议的中心，因为在很多人看来他与民族主义、本土主义相联，反对自由主义和多元主义。日本《每日新闻》感慨，少有美国总统出访被如此嘲弄。